Taxas de juros afetam tudo, especialmente FX
Taxas de Forex estão sempre em movimento. Quando os operadores são novos, às vezes os movimentos parecem misteriosos e aleatórios. Muitas coisas afetam o movimento das taxas de câmbio entre os países. Uma coisa que é sempre um fator subjacente que é constante é a taxa de juros de uma moeda. Em geral, considera-se boa prática em qualquer lugar ganhar interesse em seu dinheiro. Todas as pessoas investem excessivamente em fundos do mercado monetário, títulos e todos os tipos de instrumentos de investimento que oferecem juros pagos em troca do uso do dinheiro.
Uma enorme vantagem de ter acesso a uma conta de forex é que você pode investir seu dinheiro em moedas estrangeiras que pagam juros. O diferencial da taxa de juros funciona quando você encontra um país que tem uma taxa de juros baixa para vender. Um conjunto como este é chamado carry trading . Carry trading é quando você escolhe um par de moedas que tem uma moeda com uma taxa de juros alta, e uma moeda com uma taxa de juros baixa e você a segura para a moeda que paga mais juros. Usando o rollover diário, você recebe diariamente a diferença de interesse entre os dois países. Se você empregou alguma alavancagem, pode obter um retorno muito bom em relação ao capital necessário para realizar o negócio.
Como as taxas de juros afetam as moedas?
A resposta fácil é que faz com que investidores globais despejem seu dinheiro em países para que possam obter uma parte do retorno. À medida que as taxas de juros sobem, o interesse pela moeda do país aumenta.
Se um país elevar as taxas de juros durante um longo período de tempo, isso pode causar uma tendência ampla contra outras moedas. O dinheiro continua a acumular-se nessas moedas até que haja qualquer indicação de que a festa termine em breve.
A desvantagem dessa abordagem à negociação é que ela é muito sensível ao risco.
Qualquer coisa que possa afetar as economias globalmente pode abalar o comércio de taxas de juros. Esse tipo de mudança não acontece com frequência, mas, quando acontece, deixa um desastre para quem não está preparado. Durante a crise financeira de 2008, os pares de moedas com juros altos às vezes movimentavam mais de 1000 pips por dia, à medida que a economia mundial se tornava muito incerta. Nos meses seguintes, a qualquer momento, qualquer etapa da recuperação parecia instável.
Às vezes, um país terá uma taxa de juros alta, mas uma moeda em queda. Tal disparidade é geralmente uma indicação de que o montante de juros que estão pagando não vale o risco exigido. A outra coisa que pode indicar é que há sinais de que as taxas serão reduzidas em breve.
Mas eu pensei que as taxas de juros não se moveram com muita freqüência?
Embora seja verdade que as taxas não se movem muito, as expectativas quanto à direção e inclinação das mudanças nas taxas parecem mudar numa base de semana a semana. Um dos mercados mais populares para observar as mudanças nas expectativas das taxas de juros é a dívida de 2 anos do governo, como o Tesouro dos EUA de 2 anos.
Como um comerciante de forex, é bom olhar para a imagem completa. Como o país está economicamente? Por que eles estão aumentando ou diminuindo as taxas de juros?
Para não mencionar, você precisa saber sobre o país contra o qual você está emparelhando a moeda de juros altos. Isso tudo é um jogo de relação. Às vezes é uma das moedas do par que está causando movimento e, às vezes, as duas coisas, por isso é sempre bom levar em conta a imagem completa.
Há sempre vários fatores que movem uma moeda, mas o interesse é um dos fatores número um, seguido apenas pelo risco. Se você conseguir entender esses dois fatores ao negociar, ficará bem contanto que não exagere.