O Crescimento da Bitcoin Criou Oportunidades de Investimento
Subiu quase 40% nos últimos três dias. "
O artigo da Bloomberg observou que o analista Gil Luria, da Wedbush Securities, escreveu o seguinte aos clientes no início de 2014: “Acreditamos que o bitcoin e sua tecnologia blockchain associada têm o potencial de perturbar a infraestrutura financeira existente nos próximos anos. Acreditamos que o valor da moeda bitcoin (BTC) se beneficiará dessa tendência e, portanto, está iniciando a cobertura do GBTC com uma classificação de OUTPERFORM e uma meta de preço de US $ 40. "
Ao mesmo tempo, em novembro de 2015, Paul Vigna do The Wall Street Journal escreveu em sua coluna: "O preço do bitcoin está subindo, ultrapassando a marca de US $ 400 pela primeira vez desde novembro passado, em meio a uma explosão de atividade comercial e um aumento no interesse pela tecnologia subjacente à criptomoeda. ”
O Bitcoin atingiu um máximo de US $ 768 em junho de 2016, e o GBTC subiu para US $ 135 na mesma época.
Então o bitcoin atingiu um período muito volátil, já que um recente corte de uma troca de bitcoins derrubou os preços. Isso é indicativo do ativo, que claramente não é para o manso e conservador. Mas é mesmo algo que um investidor deve considerar?
Você pode ganhar dinheiro com Bitcoin?
Bitcoin é mais comumente referido como uma “moeda digital”. Não é um instrumento físico, mas assim como instrumentos físicos como dólares e moedas podem ser usados, ele pode funcionar em sua forma digital como uma moeda para pagar por compras.
Concedido, pode não haver muitas lojas de varejo que realmente aceitam bitcoin, mas a lista está crescendo. Inclui Overstock.com, Dell, Microsoft, Reeds Jewelers e até mesmo os Kings Sacramento. Você pode até usar um cartão de crédito Visa que pode ser usado para cobrar compras que são debitadas automaticamente da carteira de bitcoin de um consumidor.
Quando você classifica o bitcoin como uma moeda e o compara a outras opções de investimento em moeda, como o dólar ou iene, a realidade é que o bitcoin foi a moeda com melhor desempenho em 2010, 2011, 2102, 2013 e 2015.
O que aconteceu em 2014? Foi a moeda com pior desempenho! Isso mostra ainda a volatilidade da bitcoin.
Bitcoin como um investimento alternativo
Como o valor do bitcoin pode ser denominado em um valor em dólar e pode flutuar para cima ou para baixo com base nas condições do mercado, ele não é apenas uma forma de moeda, mas também pode ser visto como um veículo de investimento. Costumava dizer às pessoas que não investissem em nada se você não conseguisse encontrar o preço em um jornal ou em uma troca. A realidade é que o bitcoin é negociado em bolsas de todo o mundo em uma base de 24 horas. Você sempre saberá o valor do bitcoin em dólares ou em sua moeda local.
Mas antes de entrar e comprar bitcoin ou considerá-lo como um investimento, é importante reconhecer que o bitcoin ou qualquer investimento deve fazer parte de uma estratégia ou plano financeiro baseado na sua situação atual, assim como suas metas, objetivos e ativos prudentes. estratégias de alocação.
Bitcoin realmente não pode ser interpretado como um estoque ou um título. Um white paper recente de Chris Burniske, da ARK Investment Management, e Adam White, da Coinbase, estabelece com firmeza e eloqüência: É hora de os investidores considerarem o bitcoin e outras criptocorrências como sua própria classe de ativos a considerar para sua carteira de investimentos.
Embora eu ache que seus pontos de vista sejam convincentes e provavelmente provados como corretos em um futuro muito próximo, recomendo que, nesse ponto, você visualize o bitcoin como um investimento alternativo e o enquadre como tal na sua carteira de investimentos.
Um investimento alternativo está em uma classe de ativos diferente de ações, títulos ou dinheiro. Eles podem ser usados para reduzir o risco global de investimento por meio da diversificação.
Uma das principais razões para usar investimentos alternativos é que eles são “não correlacionados”, o que significa que seu retorno não está correlacionado com o de ações e títulos. Isso os torna uma ótima forma de diversificação em um portfólio geral que é investido principalmente nesses instrumentos.
Durante anos, firmas de investimento e profissionais defenderam a necessidade de incluir uma pequena porcentagem de ativos de alto risco e de alta recompensa em seu portfólio de aposentadoria. A ideia é que incluir uma pequena porcentagem de sua alocação global de ativos (de 5% a 10%) nesses ativos pode fornecer retornos de alto potencial com apenas um pequeno impacto em seu portfólio se o risco se tornar muito grande.
Se você conversar com um profissional de investimentos, ele provavelmente dirá que os fundos de hedge, private equity, ouro, moedas e imóveis são as formas mais favoráveis de investimentos alternativos. Ele também avisará que pode ser difícil determinar o valor de mercado atual do investimento subjacente. Isso é certamente verdade com a maioria dos fundos de hedge e ações privadas, mas com o bitcoin, você pode ver o preço em tempo real através dos vários tickers e trocas on-line agora disponíveis.
Como posso investir em Bitcoin?
A maneira mais fácil e direta de comprar bitcoins é através de ferramentas como Coinbase ou Lawnmower. A Coinbase é uma das bolsas mais estabelecidas - tem sido bem financiada por investidores como a NYSE. Você pode simplesmente criar uma carteira lá e comprar bitcoin ou ether (ethereum).
O cortador de grama é um novo aplicativo móvel que permite compras recorrentes de bitcoin e até mesmo fornece pesquisa em nível de analista e dados de desempenho aprimorados não apenas sobre bitcoin, mas também sobre todas as principais criptomoedas, incluindo ethereum, dash e ripple. Ele funciona em conjunto com a Coinbase (sua carteira é mantida na Coinbase) e também tem seu próprio índice de rastreamento das principais criptomoedas, chamado de Índice de Cadeia de Bloqueio do Cortador de Grama.
Embora um número crescente de investidores esteja usando essas contas e trocas para comprar e vender bitcoins com fins lucrativos, o potencial de bitcoin como um veículo de investimento amplamente usado para o investidor comum pode ser visto na variedade de outros veículos de investimento que estão empacotando bitcoin nesses investimentos. .
Um dos primeiros e agora amplamente aceitos é o Bitcoin Investment Trust, que negocia na bolsa OTCQX sob o símbolo GBTC . Na verdade, sou um proprietário de ações, começando quando inicialmente era um fundo de investimento aberto apenas a investidores credenciados. Agora você pode comprar ações através do seu próprio consultor financeiro para qualquer uma das suas contas, incluindo sua conta de aposentadoria. Vá em frente e pergunte ao seu consultor financeiro se ele está ciente disso e quais são seus pensamentos sobre isso.
Uma das coisas boas deste investimento é que ele simplesmente reflete o preço do bitcoin. O valor subjacente de cada ação do GBTC vale 1/10 do valor atual do bitcoin. Se o bitcoin estiver sendo negociado a US $ 300, o valor subjacente de uma ação do GBTC deve ser de aproximadamente US $ 30. Como com outros investimentos semelhantes, no entanto, o fundo de bitcoin pode negociar mais ou menos com base no interesse do investidor e na demanda pelo investimento. Negociou significativamente mais alto que seu valor subjacente às vezes - um sinal de que os investidores estão com fome de qualquer tipo de investimento em bitcoin ou que está realmente superfaturado. Descobriu-se depois desses picos e, com frequência, está mais próximo do valor subjacente do bitcoin, mas esteja avisado antecipadamente sobre suas amplas oscilações de preço.
Invista na tecnologia Blockchain
Se você é cético quanto a um investimento direto em bitcoin ou criptomoedas, mas ainda acredita que a eficiência e o potencial da tecnologia blockchain - a infra-estrutura subjacente do bitcoin - pode ter um grande impacto sobre as empresas, considere investir no ações de empresas envolvidas na avaliação e integração da tecnologia blockchain em seus negócios. Existem muitos e muitos deles são empresas de alta capitalização e blue chip.
Um dos grupos mais visíveis da tecnologia blockchain é o Consórcio R3, que começou com nove bancos de investimento examinando ativamente como a tecnologia poderia ajudar seus sistemas e toda a infraestrutura bancária. Este grupo incluía o JP Morgan Chase, o Goldman Sachs, o Credit Suisse, o State Street, o UBS, o Commonwealth Bank of Australia, o BBVA, o Barclays e o Royal Bank of Scotland. Desde então, cresceu para mais de 40 bancos e, apesar de ter uma adesão "fechada" aos bancos, está agora a procurar parceiros não bancários.
A IBM é uma das maiores empresas que está buscando agressivamente a tecnologia blockchain. Visto como uma empresa de tecnologia de “velha guarda”, a IBM deu seu apoio à tecnologia blockchain com uma grande versão de sua estrutura para operar com segurança as redes blockchain.
A IBM não está apenas reconhecendo que a tecnologia blockchain possui um enorme potencial para as empresas , mas também percebeu que muitas empresas estão preocupadas com a implicação de segurança da tecnologia. O anúncio da IBM se concentra na criação de um framework que fornece “redes blockchain confiáveis e à prova de falsificação” com seus serviços em nuvem.
A Factom , uma startup blockchain de Austin, Texas, também está em parceria com a IBM em sua versão beta do “Blockchain on Bluemix” da IBM. Isso permite a integração com código baseado em Linux para suportar vários setores e diversos casos de uso. A Factom está focada no fornecimento de soluções e capacidades de blockchain que já estão lidando com contratos e até serviços notariais.
O anúncio da IBM pode influenciar outras empresas a reconhecer o poder do blockchain e sua função como um facilitador de tecnologia para mais eficiências e capacidades do sistema do que seus sistemas existentes.
Assim, para aqueles investidores que estão prestando atenção à conversa sobre possíveis interrupções que o bitcoin e o blockchain causam às empresas e aos nossos sistemas financeiros, há, na verdade, inúmeras maneiras pelas quais você pode se envolver como investidor. À medida que veículos de investimento adicionais se tornarem disponíveis para esse pacote de bitcoin em instrumentos de fácil acesso, encontraremos não apenas mais investidores, mas consultores financeiros, bem como tomarão nota de sua capacidade de ser considerado e utilizado no portfólio de um investidor.
Por enquanto, é melhor considerar um investimento em bitcoin , criptomoedas e tecnologia blockchain para uma solução de investimento alternativa dentro do seu portfólio. Não aposte no rancho - pelo menos não ainda. Se o desempenho passado é qualquer indicação, possuir bitcoin será uma estrada esburacada, mas o potencial para ganhos parece estar lá, dadas as mudanças em nosso sistema financeiro que o bitcoin e outras criptomoedas estão trazendo.
DIVULGAÇÃO: Depois de usar o cortador de grama, me tornei investidor e assessor da empresa.