A segurança social é um esquema Ponzi?
Charles Ponzi
Charles Ponzi atraiu milhares de investidores nos anos 1920. Ele prometeu um retorno de 50% em 90 dias sobre os lucros obtidos com os cupons de resposta internacional. Esses cupons eram um pouco menos valiosos em países estrangeiros. Eles poderiam ser trocados por selos reais de valor maior no país de origem. Os lucros pareciam plausíveis para investidores ingênuos, mas exigiria milhões de cupons para obter qualquer lucro. Em vez disso, Ponzi usou os fundos que adquiriu para pagar alguns dos primeiros investidores em 45 dias. Isso tornou sua proposta crível. Em poucos meses, ele arrecadou US $ 20 milhões. Uma vez ele recebeu US $ 1 milhão durante um período de três horas.
O esquema Ponzi desmoronou quando ele não conseguiu pagar os investidores posteriores. Até então, ele havia perdido entre US $ 7-15 milhões e arruinado seis bancos. O governo o acusou de fraude postal sob as leis estadual e federal. Ele recebeu uma sentença de prisão de cinco a nove anos.
Ele saltou sob fiança e começou a lançar o sindicato dos charpons land na Flórida, onde ele vendia imóveis que estavam debaixo d'água. As autoridades do Texas sequestraram-no e voltaram para Boston. Ele foi libertado em 1934. (Fonte: "Charles Ponzi", NNDB. "Ponzi Scheme," SEC. "Os Maiores Escândalos Financeiros", Bloomberg.)
Exemplos
Bernie Madoff operou o esquema Ponzi mais antigo. Por 20 anos, os investidores despejaram US $ 17,5 bilhões em sua "empresa de investimento". Ele pagou retornos acima da média usando recursos de novos investidores. A crise financeira de 2008 trouxe sua fraude à luz quando os investidores tentaram retirar US $ 7 bilhões. Com um patrimônio líquido de apenas US $ 300 milhões, Madoff não pôde reembolsá-los. Ele se declarou culpado e atualmente cumpre uma sentença de 150 anos. Seu filho, Mark Madoff, cometeu suicídio apenas dois anos após a prisão de seu pai. Ele se enforcou em sua casa em Nova York. Seu filho de dois anos estava dormindo no quarto ao lado. Andrew Madoff morreu de câncer em setembro de 2014.
Antes de sua prisão, Madoff desfrutou de uma reputação estelar com a fundação da NASDAQ como uma de suas realizações. As acusações pela fraude não se estendiam aos outros membros da família Madoff. Sua esposa e dois filhos trabalhavam em empresas relacionadas em prédios separados. Os tribunais permitiram que Ruth Madoff mantivesse US $ 2,5 milhões. Ela agora mora em um apartamento de 989 pés quadrados em Connecticut. (Fonte: "Bernard Madoff critica o administrador judicial", USA Today, 23 de janeiro de 2015.)
As autoridades chinesas anunciaram o exemplo mais recente de um esquema Ponzi em fevereiro de 2016, onde um milhão de investidores perdeu US $ 7,6 bilhões para a Ezubao.
Esta empresa de empréstimos on-line prometeu retornos de 15%, o que nunca aconteceu. Em vez disso, os 21 proprietários gastaram dinheiro com investidores para administrar sua empresa e comprar carros e casas de luxo. Ezubao operou de julho de 2014 a dezembro de 2015. (Fonte: "Maiores Esquemas de Ponzi da História", MSN Money, 8 de fevereiro de 2016.)
A segurança social é um esquema Ponzi?
Segurança Social parece um esquema Ponzi. Os trabalhadores pagam para o Fundo Fiduciário da Segurança Social . Apesar do nome, não há confiança em manter esses fundos para eles. Em vez disso, os fundos pagam benefícios aos aposentados existentes. Uma vez que os trabalhadores pagantes estejam prontos para se aposentar, novos recursos virão dos novos trabalhadores.
As pessoas chamam a previdência social de esquema Ponzi porque as pessoas que entraram mais cedo recebem mais do que pagavam. Os baby boomers pagaram mais impostos sobre a folha de pagamento do que as contribuições recebidas de seus pais.
Este não é o caso dos boomers que se aposentam. Não haverá trabalhadores suficientes no futuro para pagar benefícios quando eles se aposentarem. Até 2030, a Previdência Social precisará recorrer ao fundo geral para pagar os benefícios. Isso criará um déficit orçamentário ou uma necessidade de novos impostos.
Isso significa que o governo forçará a próxima geração a pagar pelos benefícios. Eles não têm escolha. Essa é a diferença entre o Seguro Social e um esquema Ponzi.
Diferença entre os esquemas Ponzi e Pyramid
Esquemas Ponzi são investimentos fraudulentos. Os participantes acreditam que estão colocando seu dinheiro para trabalhar em um investimento real. Esquemas de pirâmide são empresas de marketing multinível fraudulentas. Os participantes entendem que precisam recrutar novos membros para ganhar dinheiro. Aqueles nos níveis mais altos da pirâmide ganham dinheiro com os novos recrutas em níveis mais baixos. Infelizmente, aqueles que estão nos níveis mais baixos da pirâmide nunca encontrarão novos recrutas suficientes para ganhar dinheiro. Eles acham que perderam muito tempo e dinheiro quando a pirâmide entra em colapso. (Fonte: "Pyramid Schemes," SEC. "Pirâmide vs Esquema Ponzi: Qual é o pior?" VOA, 25 de abril de 2016.)
Empresas de MLM mais conhecidas não são esquemas de pirâmide. Exemplos incluem Amway, Meleleuca e PrePaid Legal. A maioria de seus clientes também não é representante da empresa. Esta é a principal diferença entre um negócio de MLM e um esquema de pirâmide. Negócios legítimos de MLM são boas oportunidades para pessoas que querem aprender a administrar seus próprios empreendimentos. Aqui estão seis perguntas para perguntar a qualquer um que o convide a participar de um negócio de MLM.