Os preços do grão se moveram consistentemente mais baixos desde a seca de 2012. Em seus altos, os três principais grãos atingiram alturas vertiginosas. A soja foi negociada a US $ 17.9475; em 31 de dezembro de 2015, eram US $ 8,70 por bushel. O milho foi negociado a US $ 8,4375 e, no final de 2015, caiu para US $ 3,5875 por bushel. O trigo ficou em US $ 9,4725 em 2012 e foi de US $ 4,70 por bushel no último dia de 2015. Como você pode ver, os preços dos grãos caíram consideravelmente.
A seca de 2012 causou escassez de grãos, desde então, três anos consecutivos de colheitas abundantes resultaram em abundância de suprimentos. Tanta produção de grãos, de fato, que os estoques aumentaram e os preços caíram.
No entanto, apesar de três anos consecutivos de enorme produção de grãos e preços mais baixos, esses valores permanecem muito acima dos níveis observados no início do novo milênio. Em janeiro de 2000, a soja estava em US $ 4,61 por bushel, o milho em US $ 2,045 e o trigo comercializado na Divisão da Bolsa de Chicago da CME estava em US $ 2,49 por bushel. Enquanto os preços dos grãos caíram de 2012 para o final de 2015, eles ainda estão bem acima dos níveis observados em 2000. Esse é o caso, embora as recentes colheitas de grãos não só tenham sido grandes, mas quebraram recordes de todos os tempos. Existe uma razão muito simples para isso - demografia .
Crescimento demográfico
Em 1959, a população mundial total era de cerca de 2,9 bilhões de pessoas. Em 2000, o número de pessoas no mundo era de 6,083 bilhões.
Hoje existem 7,296 bilhões de habitantes do planeta Terra. Nos últimos cinquenta anos, a população aumentou mais de duas vezes e meia. Nos últimos quinze anos, o número de pessoas na Terra aumentou em aproximadamente 20%. Estas são taxas de crescimento assombrosas. Todo o tempo, a quantidade de terra disponível para o cultivo de culturas permaneceu constante - esta terra é um recurso finito.
Acrescente a isso o crescimento da população e o aumento da riqueza e dos padrões de vida em nações anteriormente menos desenvolvidas, como a China. Isso levou a mudanças na dieta, já que muitos asiáticos incorporaram mais grãos e proteínas complexas em sua ingestão diária. Tudo isso contribui para mais bocas para alimentar ao redor do mundo. A demanda por grãos e outras commodities aumentou naturalmente porque há mais demanda hoje do que ontem e amanhã haverá ainda mais bocas para alimentar, dada a tendência de crescimento populacional.
O resultado é que o mundo está cada vez mais dependente de safras abundantes de grãos a cada ano. Os efeitos demográficos do crescimento da população e dos padrões de vida significam que o preço-base dessas commodities agrícolas está aumentando naturalmente. É por isso que, mesmo depois de três anos seguidos de colheitas abundantes, os preços continuam mais altos hoje do que em 2000. É também por isso que, quando ocorrer a escassez, veremos novos recordes no futuro. Os mercados naturalmente se tornam complacentes - as memórias são curtas.
A Mãe Natureza determina os rendimentos das colheitas e a produção agrícola total em todo o mundo a cada ano. Alguns anos haverá colheitas abundantes e em outros, haverá escassez. Quando os déficits se desenvolvem, provavelmente veremos um efeito ampliado nos preços.
Isso dá origem a uma excelente oportunidade para o futuro. Investir e negociar é entender o risco versus recompensa. Durante períodos de fraqueza nos mercados de grãos nos próximos meses e anos, os investidores devem olhar para este setor. Certamente existem produtos futuros e de opção que são negociados na Chicago Mercantile Exchange (CME), bem como produtos ETF e ETN no espaço agrícola. Há também empresas que apóiam o setor de commodities agrícolas com equipamentos agrícolas, fertilizantes e outros serviços que provavelmente crescerão nos próximos anos. Durante os períodos fracos do ciclo de preços, esses investimentos oferecem uma oportunidade estimulante.
Alimentar uma população mundial com fome e crescente é um negócio que provavelmente se tornará mais importante nos próximos anos. A natureza finita da terra arável para o plantio e o aumento do número de bocas famintas em todo o mundo é um cenário perfeito para aumentar os preços das commodities agrícolas e das empresas que as apoiam.