Aos 80 anos, você não terá as mesmas capacidades de decisão que tem hoje
Enquanto estava na casa de seu pai vasculhando os pertences, o telefone tocou. O filho atendeu o telefone e a dama da fila quis saber onde estava o dinheiro prometido.
Quando o filho começou a cavar, tentando descobrir quem era essa mulher e o que papai tinha feito, encontrou uma pilha de recibos de pedidos de dinheiro, tudo por dinheiro dado a estranhos aleatórios que o pai encontrara na internet. O total? Mais de $ 90.000.
O que possuiu este homem para começar a doar seu dinheiro para estranhos aleatórios? Embora ninguém possa determinar exatamente o que motivou as decisões do pai, o que provavelmente aconteceu foi que ele experimentou o declínio normal na cognição e no conhecimento financeiro que a maioria de nós humanos experimentará à medida que envelhecemos. Esse declínio começa por volta dos 60 anos.
No artigo de pesquisa de 2011, Old Age e Declínio na Alfabetização Financeira, Michael Finke, John S. Howe e Sandra Huston exploraram esse tópico medindo o grau em que o conhecimento de conceitos básicos essenciais para uma escolha financeira eficaz diminui após os 60 anos. concluiu,
"Consistente com estudos prévios de declínio cognitivo na velhice, descobrimos que os escores de alfabetização financeira declinam em cerca de um ponto percentual a cada ano após os 60 anos .... Quando a idade é dividida em grupos de 5 anos, os entrevistados com idade 70-74 menores pontuações de literacia financeira do que os inquiridos com idades entre os 60 e os 64 anos. "
Embora a alfabetização financeira (ou seja, ter a capacidade de aplicar corretamente o conhecimento no processo de tomada de decisão financeira) esteja diminuindo, nossa confiança em nossas habilidades permanece alta. O artigo de Finke / Howe / Huston prossegue dizendo:
"A confiança nas capacidades de tomada de decisões financeiras não diminui com a idade. A probabilidade de excesso de confiança aumenta com a idade. A cada ano, aumenta a probabilidade de ter alta confiança e baixos índices de alfabetização financeira em 7%".
Isso está de acordo com os resultados do estudo de 2015 do Centro de Pesquisa sobre Aposentadoria do Boston College, Como o Envelhecimento Afeta a Tomada de Decisões Financeiras? que encontrou
"Esse grande declínio na cognição e na alfabetização financeira tem pouco efeito na confiança de um idoso em seu conhecimento financeiro e, essencialmente, nenhum efeito em sua confiança na administração de suas finanças."
Se você está aposentado ou prestes a se aposentar, isso deve ser motivo de preocupação para você. No campo das finanças comportamentais, o excesso de confiança é um fator conhecido na tomada de decisões financeiras precárias. O estudo do Center for Retirement Research prossegue dizendo:
"Talvez não surpreendentemente, então, mais da metade daqueles que experimentam um declínio cognitivo significativo mantêm a responsabilidade primária de administrar suas finanças."
Quais são as possíveis conseqüências de tomar decisões financeiras com habilidades cognitivas em declínio? O Centro de Pesquisa de Aposentadoria conclui,
"Dada a crescente dependência dos aposentados com a poupança 401 (k) / IRA, o declínio cognitivo provavelmente terá um efeito adverso cada vez mais significativo no bem-estar dos idosos."
O artigo Finke / Howe / Huston cita pesquisas anteriores que concordam,
"A capacidade cognitiva, e em particular as habilidades matemáticas do principal tomador de decisões financeiras, é um forte preditor da capacidade de evitar esgotar o patrimônio líquido mais tarde (Smith, McArdle e Willis, 2011) e de cometer menos erros financeiros (Agarwal e Mazumder , 2013) .... Por exemplo, Korniotis e Kumar (2011) mostram uma diminuição no desempenho do investimento que espelha os declínios observados na capacidade cognitiva por idade.Nosso estudo mostra que o declínio no desempenho pode ser atribuído diretamente a uma diminuição relacionada à idade no conhecimento financeiro e na capacidade de aplicar o conhecimento corretamente à tomada de decisões financeiras. "
O que você pode fazer em relação à isso? O primeiro passo é estar ciente disso. Infelizmente, muitas vezes estamos em negação de nossas próprias habilidades de mudança. No entanto, a pesquisa mostra que os que estão cientes do problema podem tomar medidas positivas. Finke / Howe / Huston dizem:
"Entre os idosos dentro de domínios similares de decisão, há uma tendência a rejeitar evidências de habilidades mentais em declínio. Por exemplo, motoristas mais velhos geralmente não percebem um declínio em suas habilidades de direção apesar de uma deterioração previsível na habilidade sensorial com idade avançada". e Rabbitt, 1992), no entanto, eles relatam que aqueles que perceberam um declínio em suas habilidades, e aqueles que fizeram um teste objetivo que forneceu evidência de um declínio, modificaram seu comportamento de dirigir para reduzir a probabilidade de entrar em um acidente.
Se você agir com antecedência, você pode proteger sua riqueza de decisões menos eficazes que o futuro você pode fazer.
Finke / Howe / Huston concluem:
"Um declínio nas habilidades financeiras pode não levar a resultados financeiros ruins se os indivíduos reconhecerem e anteciparem o declínio. Por exemplo, o reconhecimento de habilidades de investimento reduzidas pode aumentar a demanda por anuitização ou a delegação de importantes decisões financeiras a um consultor confiável."
O melhor momento para agir é em seus 50 e 60 anos, enquanto suas habilidades cognitivas estão chegando ao máximo. Esta é a hora de fazer um plano de ação que quanto mais velho você puder seguir. Esse plano de ação provavelmente envolveria encontrar conselheiros mais jovens do que você.
E simplesmente encontrar um conselheiro não é suficiente. Você quer um conselheiro que tenha uma obrigação legal de agir de acordo com seus melhores interesses (não, nem todos os conselheiros têm essa obrigação fiduciária com você).
Você também precisa desenvolver um plano de ação por escrito com seus conselheiros e / ou membros da família para que eles saibam o que fazer se começarem a observar comportamentos financeiros que não parecem ser do seu interesse. Existe algum membro da sua família ou profissional médico que você gostaria que seus conselheiros entrassem em contato? Em caso afirmativo, forneça-lhes permissão para fazê-lo por escrito.
Outra coisa que você pode fazer: alcançar os membros mais velhos da família. Fique envolvido. Faça com que eles fiquem envolvidos com você. Visite-os regularmente. Encontre tempo para ter uma conversa casual com eles para saber quais são seus interesses e o que eles fazem com seu tempo. Descubra se eles têm novos hobbies (como uma sala de bate-papo na internet) ou qualquer novo amigo que eles vejam regularmente.
Certifique-se de que eles tenham tomado providências para que, caso ocorra uma emergência médica, alguém possa pagar suas contas e administrar seus negócios. E perceba que é provável que eles digam que estão bem e não precisam da sua ajuda (excesso de confiança). Também perceba se você não colocar planos em prática agora, essa pessoa obstinada poderia ser você em vinte anos.