O que é um fundo mútuo?
O que é um fundo mútuo?
Você já ouviu falar de fundos mútuos e ouviu dizer que eles podem ser investimentos inteligentes para quase qualquer investidor. Mas o que exatamente são fundos mútuos e como eles funcionam?
Os fundos mútuos são os tipos de investimento mais populares para o investidor cotidiano. Por quê? Porque são investimentos simples de entender e são fáceis de usar - em muitos aspectos, é "investir em bonecos". Na verdade, se você ainda não é um dos milhões de acionistas de fundos mútuos, você só precisará levar cerca de dois ou três minutos do seu dia para ler este artigo e estará pronto para começar a investir.
Além disso, a simplicidade de investir em fundos mútuos não é apenas uma característica atraente para investidores iniciantes; A acessibilidade, a versatilidade e a estrutura fácil de entender dos fundos mútuos criam poderosos veículos de investimento para todos os tipos de investidores, incluindo os profissionais, e podem ser apropriados para uma variedade de objetivos de poupança e investimento, incluindo a faculdade e a aposentadoria.
Então, sem mais delongas, aqui está o que saber sobre fundos mútuos para você começar a investir. E se você já está investindo, isso pode ser um bom curso de atualização sobre esse tipo de segurança simples, mas poderoso:
Definição de Fundos Mútuos
Um fundo mútuo é uma garantia de investimento que permite aos investidores reunir seu dinheiro em um único investimento gerenciado profissionalmente. Os fundos mútuos podem investir em ações, títulos, dinheiro ou uma combinação desses ativos. Os tipos de garantia subjacentes, chamados de holdings , combinam-se para formar um fundo mútuo, também chamado de portfólio .
Em termos mais simples, os fundos mútuos são como cestas. Cada cesta contém certos tipos de ações, títulos ou uma mistura de ações e títulos a serem combinados para um portfólio de fundo mútuo.
Por exemplo, um investidor que compra um fundo chamado XYZ International Stock está comprando uma garantia de investimento - a cesta - que contém dezenas ou centenas de ações de todo o mundo, daí o apelido "internacional".
Também é importante entender que o investidor não detém realmente os títulos subjacentes - as participações - mas sim uma representação desses títulos; investidores possuem ações do fundo mútuo, não ações das participações. Por exemplo, se um determinado fundo mútuo inclui ações da Apple, Inc. (AAPL), entre outras participações de carteira , o investidor de fundos mútuos não possui diretamente ações da Apple.
Em vez disso, o investidor de fundos mútuos possui ações do fundo mútuo. No entanto, o investidor ainda pode se beneficiar da valorização das ações da AAPL.
Como os fundos mútuos podem ter centenas ou até milhares de ações ou títulos, eles são descritos como investimentos diversificados. O conceito de diversificação é semelhante à ideia de força nos números. A diversificação ajuda o investidor porque pode reduzir o risco de mercado em comparação com a compra de títulos individuais.
As vantagens dos fundos mútuos
Para resumir, as vantagens dos fundos mútuos podem ser descritas em quatro palavras - simplicidade, versatilidade, diversidade e acessibilidade:
- Simplicidade: A maioria dos investidores não possui conhecimento, tempo ou recursos para construir sua própria carteira de ações e títulos. Os investidores em ações geralmente têm amplo conhecimento de análise fundamental ou análise técnica . No entanto, a compra de ações de um fundo mútuo permite que um investidor possua uma carteira diversificada administrada profissionalmente, embora o investidor possa ter pouco ou nenhum conhecimento de conceitos e estratégias de investimento. Os fundos mútuos são gerenciados profissionalmente, o que significa que o investidor não precisa ter conhecimento de investimento no mercado de capitais para ter sucesso com eles.
- Diversidade: Todos os investidores, iniciantes e profissionais, sabem que colocar todos os ovos na mesma cesta não é sábio. Isso fala com a sabedoria da diversificação com fundos mútuos . Para diversificar com ações, um investidor pode precisar comprar 20 ou mais títulos para alcançar uma diversificação suficiente. No entanto, muitos fundos mútuos oferecem diversificação completa em apenas uma garantia que pode ser facilmente adquirida. Portanto, um investidor de fundos mútuos pode quebrar a regra de ovos em uma cesta com fundos mútuos, pelo menos quando começar, e depois adicionar mais fundos mútuos mais tarde para aumentar a diversidade na carteira de fundos mútuos. Para mais informações sobre essa ideia, leia nosso artigo sobre como começar a investir com apenas um fundo mútuo .
- Versatilidade: Existem muitos tipos de fundos mútuos que os investidores podem obter acesso a praticamente qualquer segmento do mercado imaginável. Por exemplo, os fundos do setor possibilitam que os investidores comprem em áreas específicas do mercado, como saúde, tecnologia, finanças e até mídias sociais. Além dos fundos setoriais, os investidores também podem acessar outros tipos de ativos, como ouro, petróleo e outros recursos naturais. Essa versatilidade pode ser usada para maior diversificação à medida que o portfólio de um investidor cresce. Os gestores de dinheiro profissionais costumam usar fundos do setor para esse fim na construção de portfólios de clientes.
- Acessibilidade: Com apenas US $ 100, um investidor pode começar a investir em fundos mútuos. E o fato de que os fundos mútuos possuem dezenas, centenas ou até milhares de outros títulos, um investidor pode obter acesso a um mercado inteiro de títulos mobiliários. Por exemplo, um investidor que compra ações em um dos fundos do índice do mercado acionário total ganha exposição a mais de 3.000 ações em apenas um fundo. Isso retorna à simplicidade e diversificação dos fundos mútuos . Embora conceitos e estratégias de investimento raramente sejam ensinados nas escolas, o investidor inicial pode encontrar dicas fáceis sobre como comprar fundos mútuos online ou em livrarias e começar a investir em minutos ou apenas algumas horas.
Tipos Básicos de Fundos Mútuos
Existem milhares de fundos mútuos no universo dos investimentos, mas eles podem ser divididos em alguns tipos básicos e categorias de fundos . Os dois principais tipos de fundos mútuos são fundos de ações e fundos de obrigações. A partir daí, as categorias de fundos se tornam mais especializadas e diversificadas.
Por exemplo, os fundos de ações podem ser divididos em três subcategorias de capitalização - small-cap, mid-cap e large-cap. Eles são categorizados ainda como crescimento, valor ou crescimento e renda. As ações também podem ser classificadas como internacionais, globais ou estrangeiras, todas com objetivos similares.
Os fundos de obrigações são principalmente categorizados pela duração dos títulos, que são descritos como de curto prazo, médio prazo ou longo prazo. Eles são então divididos em subcategorias de títulos corporativos, títulos municipais e títulos do Tesouro dos EUA.
A maioria das categorias de fundos mútuos pode ser comprada como fundos de índice , que podem ser descritos como fundos gerenciados passivamente. Isto significa que o gestor de carteira não compra e vende ativos ativamente, mas sim corresponde às participações de um índice de referência, como o índice S & P 500 ou a Dow Jones Industrial Average. Iniciantes geralmente começam com um dos melhores fundos do S & P 500 Index .
A partir daí, os investidores podem aprender mais sobre os vários tipos de fundos mútuos, como aqueles mencionados aqui, e como construir um portfólio de fundos mútuos em torno desse investimento principal. Os fundos de índices geralmente têm centenas de holdings e oferecem aos investidores as maiores características dos fundos mútuos - simplicidade, diversidade e baixo custo.
Entendendo os riscos de investir em fundos mútuos
Ações, títulos e fundos mútuos envolvem algum nível de risco de mercado, que é a possibilidade de flutuação no valor ou mesmo a perda de principal (o valor originalmente investido).
Por exemplo, você poderia investir US $ 1.000 por 10 anos e terminar com US $ 950. Embora receber um retorno negativo como esse ao longo de um período de 10 anos seja extremamente raro, é possível. É mais razoável esperar uma média de retorno de algo entre 7% e 10% para investimentos em ações, incluindo fundos mútuos de ações, por períodos de 10 anos ou mais. No entanto, há períodos curtos, como 1 ano, em que seu fundo mútuo de ações pode diminuir em valor em até 30% a 40%. Da mesma forma, você poderia ter ganhos de mais de 50% em um ano.
Então, se você está investindo em ações individuais ou em um fundo mútuo de ações, você precisa ter algumas expectativas razoáveis sobre como o mercado de ações se comporta. E mais importante, como você reagirá nos breves mas inevitáveis extremos? Você venderá seus fundos mútuos se eles perderem 10% em 3 meses? Antes de começar a investir, é melhor ter uma ideia da sua tolerância ao risco .
Começando Investir em fundos mútuos
Se você é um investidor iniciante, tudo que você precisa fazer agora é identificar seu objetivo de investimento, que pode ser a poupança ou a aposentadoria da faculdade, e escolher os melhores fundos para você. Se você tem menos de US $ 3.000 para investir, é possível que você precise começar sua carteira com um fundo mútuo. Se for esse o caso, leia nosso artigo sobre os melhores fundos mútuos para investidores iniciantes .
Agora você está pronto para começar a investir!